Введение . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 4
Глава 1. Общая характеристика кризисных явлений в экономике промышленных
предприятий . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 18
1.1. Сущность и основные фазы развития кризисных процессов в экономике
предприятия . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 18
1.2. Основные причины и типы экономических кризисов предприятий . . . . . . . 28
1.2.1. Кризисы сбыта продукции . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . .35
1.2.2. Кризис управления . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . .36
1.2.3. Кризис непредвиденного роста издержек производства . . . . . . . . . . 37
1.2.4. Финансовый кризис и кризис ликвидности . . . . . . . . . . . . . . . . 38
1.3. Кризис как следствие потери равновесной позиции предприятия . . . . . . .40
1.4. Выводы по главе . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . .47
Глава 2. Методологические проблемы создания системы антикризисного управления
промышленным предприятием . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 50
2.1. Сущность концепции антикризисного управления . . . . . . . . . . . . . . 50
2.1.1. Основные задачи в антикризисном управлении предприятий . . . . . . . . 51
2.1.2. Координация и контроль в рамках антикризисного управления . . . . . . .53
2.1.2.1. Активное антикризисное управление . . . . . . . . . . . . . . . . . .55
2.1.2.2. Реактивное антикризисное управление . . . . . . . . . . . . . . . . .56
2.2. Особенности применения систем планирования при выработке стратегии и
тактики антикризисного управления предприятием . . . . . . . . . . . . . . . .57
2.3. Сущность концепции риск-контроллинга . . . . . . . . . . . . . . . . . . 59
2.4. Идентификация начальных фаз кризиса предприятия как задачи риск-
контроллинга . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . .64
2.5. Применение методов анализа и оценки риска в исследовании сценариев
развития кризисных ситуаций . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 75
2.6. Основные стратегии риск-контроллинга . . . . . . . . . . . . . . . . . . 81
2.6.1. Редукционные стратегии трансформации рисков . . . . . . . . . . . . . .82
2.6.2. Компенсационные стратегии трансформации рисков . . . . . . . . . . . . 84
2.6.3. Применение стратегий страхования в качестве инструментов трансформаций
рисков предприятия . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . .87
2.6.4. Резервирование средств на покрытие непредвиденных расходов как метод
трансформации рисков предприятия . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . .91
2.7. Условные планы управления предприятием при возникновении ситуаций острого
кризиса как инструмент риск-контроллинга . . . . . . . . . . . . . . . . . . .93
2.7.2. Основные этапы разработки условных планов управления предприятием
в условиях кризиса . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . .94
2.7.3. Особенности взаимодействия условного и регулярного планирования
в управлении кризисными процессами на предприятии . . . . . . . . . . . . . . 96
2.8. Выводы по главе . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . .99
Глава 3. Методы динамического контроля рисков и оценки ранних сигналов
в антикризисном управлении предприятием . . . . . . . . . . . . . . . . . . .102
3.1. Особенности организации контроля и анализа отклонений в антикризисном
управлении предприятием . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . .102
3.2.1. Общая характеристика систем раннего оповещения . . . . . . . . . . . .108
3.2.2. Некоторые статистические данные о ранних сигналах . . . . . . . . . . 112
3.3. Краткая характеристика оперативных СРО . . . . . . . . . . . . . . . . .116
3.4. Краткая характеристика стратегических систем раннего оповещения . . . . 125
3.4.1. Особенности создания стратегических СРО для предприятия в целом . . . 125
3.4.2. Создание локальных систем раннего оповещения . . . . . . . . . . . . .128
3.5. Применение метода толерантных границ в прогнозировании развития
кризисной ситуации в производственной системе . . . . . . . . . . . . . . . .131
3.5.1. Сущность метода толерантных границ . . . . . . . . . . . . . . . . . .131
3.5.2. Оценка критических уровней индикаторов областей ­ источников
производственного и финансового рисков предприятия . . . . . . . . . . . . . 133
3.5.3. Применение методов анализа чувствительности при оценке ранних
сигналов . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 142
3.6. Применение методов оценки толерантных границ факторов ­ генераторов
стоимости предприятия в анализе слабых сигналов . . . . . . . . . . . . . . .136
3.6.1. Методика оценки слабых сигналов . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 149
3.7. Выводы по главе . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 155
Глава 4. Применение экономико-математических методов и моделей риск-
контроллинга в разработке стратегических инвестиционных проектов
промышленного предприятия . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . .159
4.1. Инвестиционный процесс как сфера рискованных операций . . . . . . . . . 159
4.1.1. Основные задачи контроллинга рисков стратегического инвестиционного
проекта . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . .159
4.1.2. Два основных направления финансового инвестирования проектов
предприятия . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . .162
4.2. Применение имитационного моделирования в анализе рисков стратегического
инвестиционного проекта . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . .170
4.2.1. Общая характеристика имитационной модели . . . . . . . . . . . . . . .170
4.2.2. Сбыт в модели эксплуатации проекта . . . . . . . . . . . . . . . . . .172
4.2.3. Основные соотношения модели . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 174
4.2.2.4. Основные направления использования имитационной фазы реализации
проекта в анализе инвестиционных рисков . . . . . . . . . . . . . . . . . . .183
4.3. Применение редукционно-интеграционных стратегий риск-контроллинга
при реализации инвестиционных проектов . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 185
4.3.1. Модель оценки рационального уровня заемных средств при финансировании
инвестиционного проекта . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . .188
4.4. Модель разделения риска увеличения стоимости поставок ресурсов при
заключении контрактов с поставщиками . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 193
4.5. Выводы по главе . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 200
Глава 5. Применение экономико-математических методов и моделей антикризисного
управления предприятием в условиях экономического спада . . . . . . . . . . .203
5.1. Основные задачи в организации управления предприятием в кризисной
ситуации . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 203
5.1.2. Особенности выбора целей санации предприятия в ситуации острого
кризиса . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . .206
5.1.3. Выбор и обоснование санационных стратегий и мероприятий в ситуации
острого кризиса . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . .210
5.1.3.1. Краткая характеристика основных финансовых стратегий санирования
предприятий . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . .211
5.1.3.2. Краткая характеристика основных стратегий производственного
санирования предприятий . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . .214
5.2. Методы учета риска при выборе политики стабилизации рыночной позиции
предприятия в условиях экономического спада . . . . . . . . . . . . . . . . .219
5.2.1. Учет риска при разработке политики стабилизации рыночной позиции
предприятия . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . .219
5.2.2. Использование приемов увеличения выручки как метод снижения рыночного
риска предприятия в условиях экономического спада . . . . . . . . . . . . . .220
5.2.3. Использование тактических приемов снижения затрат как метод редукции
рыночного риска предприятия в условиях экономического спада . . . . . . . . .221
5.2.4. Особенности учета рисков при выработке тактических решений
в управлении оборотными средствами . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 222
5.3. Модель выбора рациональной программы диверсификации производства
при проведении санации предприятия . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 224
5.4. Определение рационального уровня резерва ликвидных средств в оперативном
антикризисном управлении предприятием . . . . . . . . . . . . . . . . . . . .229
5.5. Применение имитационного моделирования в принятии тактических решений
по преодолению кризисной ситуации . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . .234
5.5.1. Общие предпосылки и цели моделирования . . . . . . . . . . . . . . . .235
5.5.2. Важнейшие переменные и функции подмоделей . . . . . . . . . . . . . . 242
5.5.3. Структура подмоделей . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . .256
5.5.3.1. Независимые модули . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . .256
5.5.3.2. Зависимые модули . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . .261
5.6. Планирование имитационного эксперимента с моделью КОМСПП . . . . . . . .276
5.7. Выводы по главе . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 278
Заключение . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 281
Литература . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 283