Введение . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 3
Глава 1. Портфельная теория и особенности ее применения на российском фондовом
рынке . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 12
1.1. Фондовый рынок как часть инвестиционной сферы . . . . . . . . . . . . . .12
1.2. Общие принципы портфельного подхода к инвестированию . . . . . . . . . . 20
1.3. Портфельные инвестиционные стратегии . . . . . . . . . . . . . . . . . . 43
Глава 2. Инвестиционный портфельный анализ . . . . . . . . . . . . . . . . . .55
2.1. Финансовые характеристики инвестиционного портфеля . . . . . . . . . . . 55
2.2. Выбор эталонного портфеля . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . .71
Глава 3. Разработка модели управления инвестиционным портфелем на основе
критерия "достаточных потерь" . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 89
3.1. Основные положения модели . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . .89
3.2. Финансовые результаты использования модели . . . . . . . . . . . . . . .104
3.3. Информационно-аналитическая система как средство реализации модели
управления инвестиционным портфелем . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . .109
Заключение . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 120
Список литературы . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . .131
Приложения . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 141
Приложение 1. Глоссарий . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . .141
Приложение 2. Требования к организации информационно-аналитических систем
в инвестиционной компании . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . .146
Приложение 3. Описание ИАС "Мониторинг текущего состояния портфеля" . . . . .149